UPC, חברת הכבלים האירופית המחזיקה גם במניות תבל הישראלית, זכתה למימון של מיליארד יורו (כ-860 מיליון דולר) מליברטי מדיה (סימול LMGA). החוב יינתן להמרה למניות לפי שער של 8 יורו למניה, לעומת 6.5 יורו, שער הסגירה אתמול באמסטרדם.
החדשות על עסקת המימון אוששו את מניות UPC הבוקר ב-2.6%. לחברה היה בסוף הרבעון הראשון חוב של 7.2 מיליארד יורו (6.2 מיליארד דולר).
במקור היתה אמורה UPC לקבל הלוואה תמורת הקצאת זכויות לליברטי מדיה, במסגרת עסקה סבוכה בין החברה האם האמריקאית שלה, יונייטד גלובל קום (סימול UCOMA), לליברטי מדיה.
עסקת המיזוג הסבוכה בין יונייטד לליברטי היתה אמורה להתבצע בתחילת השנה, לאחר שהוכרזה ב-26 ביוני, 2000. היא שונתה בתחילת השנה לאחר שבעלי האג"ח של יונייטד דחו אותה. שוויה של העסקה היה 4 מיליארד דולר, אולם מניות יונייטד נפלו ב-70% מאז הכרזתה. בסוף השבוע אמרו דוברי שתי החברות כי המיזוג יושלם עוד החודש. שתי החברות החליטו להתמקד בעסקי הכבלים שלהן ונסוגו מתוכניות פיתוח תחום האינטרנט שעלו להן ביוקר בשנה שעברה.
לפי ההסכם היתה אמורה ליברטי לשלם 1.4 מיליארד דולר תמורת מניות יונייטד. עסקה זו היתה מעריכה את שוויה של מניית יונייטד ב-25.87 דולר, בעוד שבשוק היא נסחרת היום ב-15.08 דולר. לפי הערכות, מחיר העסקה יעודכן ל-20 דולר למניה. מניות ליברטי מדיה נפלו ב-32% משיאן אך עלו ב-29% מתחילת השנה. עם השלמת העסקה בין יונייטד לליברטי תחזיק ליברטי בכ-44% ממניות החברה הממוזגת.
לפי תנאי העסקה, תשלב ליברטי מדיה את נכסיה של יונייטד גלובל קום באירופה, אמריקה הלטינית ואוסטרליה עם החזקותיה שלה.
יונייטד מתכוונת להשתמש במזומן כדי לממן את שדרוג מערכות הכבלים של UPC לשידור דיגיטלי ושירותי אינטרנט. מצידה, תרכוש יונייטד מניות של UPC בשווי מיליארד יורו (900 מיליון דולר) בהנפקת זכויות.
מניות UPC נפלו ב-43% מתחילת השנה, לאחר שאיבדו 87.5% משיאן במהלך שנת 2000.
UPC זכתה למימון של מיליארד יורו מליברטי מדיה שיאפשר לה מרווח נשימה
דפנה מאור
29.5.2001 / 13:11