יו"ר ועד עובדי תנובה: נתנגד למימון רכישת החברה באמצעות דילול ההון העצמי

"עובדי תנובה יתנגדו לניסיון לממן את רכישת החברה באמצעות דילול ההון העצמי, תוך סיכון יציבותה הכלכלית" - כך אמר אתמול יו"ר ועד עובדי תנובה, אחיאב שמחי. הדברים נאמרו בתגובה לפרסום שלפיו יצרני החלב מתכוונים לממן את חלקם ברכישת תנובה - כ-200 מיליון דולר כדי להגיע לאחזקת 50% מהאגודה - באמצעות קבלת הלוואה מהמשקיע עמו יחתמו על ההסכם לשליטה משותפת בחברה. היצרנים יחזירו את ההלוואה למשקיע באמצעות משיכת דיווידנדים. ההון העצמי של תנובה, יחד עם הרווחים ממימוש נדל"ן, נאמד ב-680 מיליון דולר.



שמחי אמר כי אחד הסעיפים המרכזיים במכרז לרכישת השליטה בתנובה, בו זכתה אייפקס, היה שמירה על ההון העצמי, ולכן ארגון העובדים לא התנגד למהלך; ואולם לדבריו, כל ניסיון לדלל את ההון העצמי, לפצל את תנובה ולהשאיר בה את תשלובת החלב בלבד - דבר שיחליש את תנובה ויביא לפיטורי עובדים - יידחה על ידי ארגון העובדים.



מקור בקבוצת יצרני החלב אמר כי לא מדובר במימון הרכישה באמצעות משיכת דיווידנדים מההון העצמי של תנובה, אלא בהתחייבות של היצרנים להעמיד את הדיווידנדים שיהיו זכאים להם בעתיד - לטובת החזר ההלוואה.



יצרני החלב מסרו בתגובה כי להם ולעובדי החברה אינטרס משותף לשמור על תנובה חזקה ופועלת, ולאפשר לכל עובדי החברה ולעובדים הקשורים בה להתפרנס בכבוד - ולכן אין כל שחר לחששם של העובדים.



במכתב ששיגר שלשום מנכ"ל תנובה, אריק רייכמן, לבעלי המניות בתנובה, הוא התחייב כי לפני כניסת המשקיע (אייפקס) תחתום איתו תנובה על הסכם משפטי שיעגן את המנגנון לפיו נקבעת התמורה ליצרני החלב ("מחיר המטרה") למשך 12-15 שנה. בנוסף יתמוך המסמך בכל הסדרי התכנון הקיימים כיום בענף הרפת.



עוד מתחייב רייכמן לבעלי המניות, 620 קיבוצים ומושבים, כי ההון העצמי הרשום במאזני תנובה בתוספת רווחי הון מנדל"ן יישאר בתוך החברה ולא ישמש את אייפקס למימון הרכישה. סעיף זה יהיה תקף לשמונה שנים.



> כל מידע שתרצה - ישר אליך ובחינם!