המוסדיים עטו על האג"ח של טאו ושברו שיא בשוק ההון

שיא נוסף נשבר בבורסה בתל אביב ואם נדרשה עוד ראיה לפסימיסטים צופי הבועה הרי שהיא מתקבלת היום. חברת טאו, שבשליטת [[אילן בן דב]] ובניהולו של יוסי ארד, השלימה אמש הנפקת איגרות חוב לגיוס 100 מיליון שקל עם ביקושי עתק - הגדולים בהיסטוריה של שוק ההון - שמסתכמים בכ-75 מיליארד שקל. הריבית בהנפקה נקבעה בגובה 5.5%. במכרז המוסדי של טאו תשואות, שהתקיים ללפני כעשרה ימים, התקבלו ביקושים גבוהים של 2.4 מיליארד שקל.

לשם השוואה, בז"ן חיפה, שקיימה שלשום את המכרז המוסדי לגיוס של כ-560 מיליון שקל, במסגרת גיוס מהציבור של כ-1.3 מיליארד שקל, זכתה לביקושים של כ-6 מיליארד שקל מהמשקיעים המוסדיים. אמנם מדובר בהנפקת מניות ששונה מהנפקת אג"ח, כפי שביצעה טאו, אך ביקושי העתק מלמדים על החיבה העזה שרוכשים המוסדיים לבן דב. משקיעים אלו ייאלצו להסתפק ב-0.081% מהזמנתם בלבד ובכ-60% מהיקף ההנפקה הכולל, בעקבות ביקושי העתק.

גם הנפקת האופציות למניות החברה נסגרה בביקושי יתר של כ-50%. החברה גייסה 10 מיליון שקל והביקושים הסתכמו בכ-15 מיליון שקל. ההנפקה נסגרה במחיר מקסימום של 50 אגורות לכל כתב אופציה. את ההנפקה הובילה גילאון-טאו חיתום והנפקות, בראשות צחי לוי.

טאו תשואות יורדת היום ב-0.9% במחזור של כ-230 אלף שקל, זאת אחרי עלייה של כ-17% מתחילת השנה ושל 7% בשבוע האחרון. המניה עלתה ב-58% ב-2006 ועוד קודם לכן ב-2005 זינקה ב-156%, כך ששווי השוק של טאו, המשמשת כזרוע השקעות לבן דב, שווה היום כ-457 מיליון שקל ומתקרבת בצעדי ענק לרף החצי מיליארד שקל.