הנפקת רוזטה ג'נומיקס נסגרה מתחת לטווח הרצוי: החברה גייסה 26 מיליון דולר לפי שווי של 79 מיליון דולר

מאת שירלי יום-טוב ועומרי כהן



הנפקת חברת רוזטה ג'נומיקס נסגרה אתמול בנאסד"ק לפי מחיר של 7 דולרים למניה - חצי דולר מתחת לרף התחתון לפיו ציפתה החברה להנפיק, כך נודע ל-TheMarker. רוזטה הישראלית עוסקת בפיתוח כלי אבחון ומוצרים לטיפול במחלות סרטניות וזיהומיות, המבוססים על mRNA - מיקרו RNA -חלק מהחומר הגנטי (DNA) המצוי בכל תא בגוף.



החברה מכרה בהנפקה אמש 3.75 מיליון מניות, כך שבמחיר של 7 דולרים למניה החברה גייסה 26 מיליון דולר, והונפקה לפי שווי שוק של 79 מיליון דולר (אחרי הכסף). עוד נודע כי במחיר זה נרשם ביקוש יתר של 30% למניות בהנפקה.



רוזטה ניסתה להנפיק בוול סטריט לראשונה בספטמבר האחרון, אך נכשלה. החברה ביקשה אז לגייס 33-45 מיליון דולר לפי מחיר מניה של 13-11 דולר, המשקף שווי שוק של 136-115 מיליון דולר אחרי הכסף. ההנפקה נתקלה בקשיים ובוטלה בשלב הרוד שואו למשקיעים.



בינואר האחרון החזירה החברה לחיים את התשקיף, ותיקנה אותו כלפי מטה. החברה ציינה אז כי היא מבקשת למכור מניות לפי מחיר של 8.5-7.5 דולרים למניה, אך כאמור, ההנפקה נסגרה אמש לפי מחיר נמוך יותר, של 7 דולרים למניה.



החברה גם הרחיבה את מספר המניות הנמכרות בהנפקה - במקום למכור 3.45-3 מיליון מניות בשוק, נמכרו 3.75 מיליון מניות.



חתמי ההנפקה הם הבנקים להשקעות אנטרברג טובין ואופנהיימר. מקסים גרופ, שהשתתף בתוכניות להנפקה בפעם הראשונה, נגרע מהניסיון השני. המניה צפויה להתחיל להיסחר היום תחת הסימול ROSG ולכבוד השלמת ההנפקה, הנהלת החברה תסגור את המסחר בבורסת נאסד"ק.



רוזטה מכרה את עצמה ברוד שואו כחברה שבבעלותה זכויות על כ-80% מהגנים הקשורים במיקרו RNA המוכרים כיום. עוד אמרה החברה כי חתמה עד כה על כ-16 שיתופי פעולה עם חברות ומוסדות אקדמיים במטרה לפתח את המוצרים.



לרוזטה אין הכנסות, ולא היו לה כאלה מאז הקמתה במארס 2000. בתקופה זו צברה החברה הפסדים בגובה 18.7 מיליון דולר. מהדו"ח לתשעת החודשים הראשונים של השנה, עולה כי החברה הפסידה 5.5 מיליון דולר לעומת הפסד של 4 מיליון דולר בתקופה המקבילה.



רוזטה מביאה לידיעת משקיעים פוטנציאליים את העובדה שכל תוכניות פיתוח המוצרים שלה נמצאות בשלבים מוקדמים. החברה אינה צופה הכנסות בעתיד הנראה לעין ותזדקק לעוד גיוסי הון, בנוסף ל-30 מיליון הדולר שגייסה מאז הקמתה בסדרה של גיוסים. החברה גם צופה גידול בהפסדיה התפעוליים בשנים הקרובות. בקופת החברה כ-13 מיליון דולר, לפני כניסת כספי ההנפקה.