מדד התנודתיות (VIX) של בורסת האופציות של שיקגו, הידוע גם בכינויו "מדד הפחד" - שכן הוא מספק אינדיקציה מסוימת לגבי עוצמת הפחד של המשקיעים בוול סטריט - מזנק היום ב-12.5%
מדד VIX הוא ממוצע פשוט של סטיית התקן הגלומה בארבעה זוגות של אופציות call ו-put הנמצאות בכסף על מדד S&P 500 (זוג אחד מכיל קול ופוט באותו מחיר מימוש) מהחודש הנוכחי, בנוסף לשני זוגות מהחודש הבא.
ה-VIX המקורי ראה אור בשנת 1993, אז המדידה נעשתה על מדד S&P 100, אולם בשנת 2003 הוחלט להרחיב את המדידה למדד הגדול יותר - S&P 500. זאת, על מנת לתת למשקיע אינדיקציה רחבה יותר לגבי עוצמת הפחד במדד, המכיל מגוון רחב יותר של מניות.
לפני שבועיים, ב-27 בפברואר, קפץ המדד ב-57% - זינוק יומי חד יותר מזה שנרשם ב-17 בספטמבר 2001, יום המסחר הראשון לאחר מתקפות ה-11 בספטמבר 2001.
מדד התנודתיות בוול סטריט, הידוע בכינויו "מדד הפחד", מזנק ביותר מ-12%
TheMarker
14.3.2007 / 18:48