דיסקונט לא מוכר את חלקו בהראל

בתחילת נובמבר 2006 השלימו משפחת המבורגר ובנק דיסקונט מכירה של 20.2% מקבוצת הביטוח והפיננסים הראל למשפחת סמפורנה. בנק דיסקונט שהחזיק לפני העסקה 16% מהקבוצה, מכר 10.1% מאחזקותיו תמורת 414 מיליון שקל וקיבל אופציה למכור את יתרת אחזקותיו בקבוצה עד 28 במאי השנה. ל-TheMarker נודע כי דיסקונט אינו מתכוון לממש את האופציה וימשיך להחזיק בחלקו בקבוצת הראל.

דיסקונט העריך את הרווח הנקי בגין מימוש האופציה ב-64 מיליון שקל.

על פי האופציה, רשאי דיסקונט למכור את יתרת המניות לבעלי השליטה בקבוצת הראל לפי שווי הגבוה מבין השניים: 5.79% מהשווי של הראל בעת העסקה (בכפוף להתאמות) . אפשרות זו משקפת מחיר של כ-193 שקל למניה. אפשרות נוספת שהיא הגבוהה מבין השתיים, היא בהתאם לשער הממוצע המשוקלל של מניית הראל במהלך 60 הימים שמסתיימים חמישה ימי עסקים לפני המימוש.

המניה נסחרה אתמול סביב 227 שקל. זאת לאחר שבחודש האחרון המניה נסחרה ללא שינויים חדים, על אף המעילה הגדולה בבית ההשקעות של הקבוצה.

העסקה בוצעה על פי שווי מוערך להראל של ב-3.8 מיליארד שקל (כ-954 מיליון דולר), כאשר השווי של הראל כיום הוא 4.7 מיליארד שקל.

דיסקונט נדרש למכור את אחזקותיו לאחר שוועדת בכר הגבילה את אחזקות הבנקים בחברות הביטוח. מכירת האחזקות היא חלק מהתנאים הנדרשים מהבנקים כדי להיכנס לתחום הייעוץ הפנסיוני. עם זאת, שיעור האחזקה הנוכחי של דיסקונט בהראל לא ימנע ממנו להיכנס לתחום זה.