הראל רכשה את קרן הפנסיה החדשה גלעד ואת קופות הגמל שלה ב-100 מיליון שקל

קרן הפנסיה הוותיקה גלעד מכרה אתמול את קרנות הפנסיה החדשות שלה, קופות הגמל וקרנות ההשתלמות לקבוצת הביטוח הראל, שבבעלות משפחת המבורגר, תמורת 100 מיליון שקל. גלעד הוותיקה היא קרן מאוזנת אקטוארית, הנמצאת בבעלות עמיתיה. מנכ"ל הקרן הוא יעקב זילברברג. הקרן הוותיקה היא הבעלים של קרנות הפנסיה החדשות גלעד רווחית (החמישית בגודלה בענף), גלעד משלימה וקופות הגמל וקרנות ההשתלמות שנמכרו אתמול.



כשנשאלו מדוע הם מוכרים, אמרו בגלעד, כי אמנם הם הגוף החמישי בגודלו בענף הפנסיה, אבל בשוק החיסכון ארוך הטווח הם גוף קטן. בענף החיסכון ארוך הטווח, ובייחוד בפנסיה, היתרון לגודל הוא משמעותי ביותר. "קיימת כיום תחרות עזה בין קרנות הפנסיה, יש דרישות רגולציה מכבידות, נדרשות השקעות במיכון. במציאות כיום, אם אנחנו לא רוצים להעלות את דמי הניהול, אנחנו וקרנות בגודל שלנו צריכים 'לעגל פינות' כדי לשרוד. אז כבר עדיף למכור", אמרו בגלעד.



"כל השוק הולך לכיוון של קונגלומרטים ענקיים - חברות ביטוח שמציעות גם ביטוחי מנהלים, גם פנסיה וגם גמל. כל המכרזים המשמעותיים במשק מופנים לחברות ביטוח שבבעלותן קרנות פנסיה, והאפשרות של גלעד להתחרות היא מוגבלת", הוסיפו בגלעד.



מכיוון שהקרן הוותיקה נמצאת בבעלות עמיתיה, אומרים בגלעד כי התמורה ממכירת הקרנות החדשות צפויה להיתוסף לזכויותיהם של עמיתיה. קרנות הפנסיה של גלעד פונות בעיקר לציבור הדתי-לאומי. היקף הנכסים המנוהל של קרן הפנסיה גלעד רווחית הוא 1.5 מיליארד שקל.



לפי תנאי ההסכם, קופות הגמל וקרנות ההשתלמות יועברו להראל עד סוף 2007. קרנות הפנסיה יועברו להראל עד סוף 2008, כשעד ההעברה בפועל, קיים הסכם תפעול בין גלעד להראל. התנאים שמעניקה גלעד לעמיתיה, הכוללים החזר שנתי של דמי ניהול בגובה של 3% מהפרמיה ו-0.25% מהצבירה, יישמרו עד המעבר להראל.



הראל, שלא הצליחה לרכוש אחת משלוש קרנות הפנסיה הגדולות ברפורמה בקרנות הפנסיה, מרוצה מהמהלך. נכון לסוף 2006 הובילה את השוק מבטחים החדשה (בבעלות מנורה), שניהלה 17.2 מיליארד שקל והיוותה 40.8% מהשוק בהפקדות חדשות. אחריה דורגו מקפת החדשה (מגדל), שניהלה 9.1 מיליארד שקל ותפסה 27.4% מהשוק; ומיטבית עתודות (כלל), שניהלה 5.5 מיליארד שקל והיוותה 16.7% מהשוק. הראל אמנם דורגה במקום הרביעי, אך בפער ניכר אחרי כלל, ולפני הרכישה היוותה כ-7% בלבד מהשוק.



לדברי הראל, ברכישת גלעד היא עושה קפיצת מדרגה ומגדילה את חלקה בענף ל-11% בהפקדות חדשות. היקף הנכסים המנוהלים בקרנות הפנסיה החדשות שלה יהיה 4.4 מיליארד שקל.