מריל לינץ': כי"ל היא אחת המניות המומלצות להשקעה בישראל; צופים רבעון שני חזק לחברה

תפרסם את דו"חותיה הכספיים ביום רביעי הקרוב לפני תחילת המסחר. במריל לינץ' צופים לחברה דו"חות חזקים עם תוצאות יפות במגזר הדשנים שיאוזנו על ידי תוצאות פושרות במגזר הברום. "אנו ממשיכים להיות שוריים לגבי המניה ומחשיבים את כי"ל כאחד המניות המומלצות ביותר להשקעה בישראל", כותב האנליסט חיים ישראל, שחוזר על המלצת "קנייה" במחיר יעד של 39 שקל - 20% מעל מחירה של המניה בשוק הבוקר בפתיחת המסחר.



במריל מעריכים כי כי"ל סיימה את הרבעון שני עם גידול של 12% בהכנסות ל-948 מיליון דולר וזינוק של 30% ברווח התפעולי התזרימי (EBITDA) ל-217 מיליון דולר. ההשוואה רבעון מול רבעון מטעה במקצת משום שבשנה שעברה הושעו משלוחי האשלג לסינים בהמתנה לחתימה על החוזה בין החברה ללקוחותיה מהמזרח. בכל מקרה, מחירי האשלג נמצאים בשיא של כל הזמנים ומשלוחי האשלג הואצו במהלך הרבעון מציינים במריל.



ישראל מעריך כי במגזר הברום נמשכת ההרעה בתוצאות וצופה לחטיבת הברום ירידה של 19% במכירות וירידה בשולי הרווח ה-EBTDA מ-27% ברבעון המקביל ל-22%.