דירוג אוקטובר של קרנות מידע זהב: אי.בי.אי, הראל פיא ופסגות עם 5 כוכבים

אי.בי.אי, הראל פיא ופסגות ממשיכים גם באוקטובר להוביל את דירוג הכוכבים של קרנות מידע זהב למנהלי קרנות הנאמנות. שלושתם דורגו בחמישה כוכבים, ושלושתם שומרים על מקומם הגבוה בדירוג לאורך זמן: אי.בי.אי 20 פעמים ברציפות, פסגות שמונה פעמים ברציפות והראל פיא שש פעמים ברציפות. שלושת המנהלים מציגים דירוג גבוה ברוב הקרנות שבניהולם, ומעט קרנות יחסית בדירוג נמוך.



הדירוג של קרנות מידע זהב מכסה תקופה של שנתיים ובודק את המגמה (שיפור או ירידה) שבה הוא נמצא. לאי.בי.אי יש שתי קרנות שדורגו החודש בראשונה - אי.בי.אי מק"מ ואי.בי.אי מק"מ פלוס - בחמישה כוכבים. את הראל פיא עזבו לפני חודש מיקי ציבייר ומאיר מזוז, מנהלים שהובילו את החברה שנים רבות מאוד. יהיה מעניין לראות כיצד יצליחו המנכ"ל החדש, סמי בבקוב, יחד עם המשנה למנכ"ל, אורי רבינוביץ, שגדל בפיא, וכן מנהלי ההשקעות שרובם וותיקים להוביל את פיא בשוק הקרנות התחרותי.







בארבעה כוכבים של הדירוג המשולב דורגו (לפי סדר א-ב) א.ד. רוטשילד, איפקס, אלטשולר שחם, U בנק, כוון ומגדל. המצטרפים החדשים יחסית, אלטשולר שחם וכוון, ממשיכים לשמור על דירוגים גבוהים של רוב הקרנות שבניהולם: לכוון יש ששה קרנות מדורגות, חמש מהן דורגו בחמישה כוכבים, והשישית דורגה בארבעה כוכבים.



11 קרנות של אלטשולר מעל הממוצע



כולן שומרות על דירוגים גבוהים לאורך זמן. לאלטשולר שחם יש 12 קרנות מדורגות. 11 מהן דורגו מעל לממוצע, שליש דורגו בחמישה כוכבים, ואף לא אחת מדורגת בפחות משני כוכבים. שני המנהלים הם ותיקים יחסית, אם כי הם אינם משתייכים לקבוצת הברוקרים "המייסדים" שהחלו לפעול באמצע שנות ה-80.



אלטשולר שחם פועל בתחום קרנות הנאמנות מאז 94', והוא מנהל כיום 3.5 מיליארד שקל ב-17 קרנות. כוון מנהל קרנות מ-97', כשהיקף הנכסים המנוהל על ידו בקרנות הוא כ-300 מיליון שקל.



בשלושה כוכבים דורגו (לפי סדר א-ב): אילנות בטוחה, אנליסט, אקסלנס נשואה, גאון, מיטב, מרכנתיל, פריזמה ותמיר פישמן. אילנות בטוחה, שירדה מארבעה כוכבים לשלושה, נפגעה לא מעט מהתפוגגות ההשפעה של מחיקות ההיסטוריה המאסיוויות שביצעה: בקיץ 2006 ביצעו באילנות שינויי מדיניות מהותיים ביותר משליש מהקרנות הפעילות, שינויים שגררו מחיקת היסטוריה לקרנות אלו (קרנות אלו עברו לקבוצה חדשה, ההיסטוריה שלהן נמחקה, ובמשך שנה הן לא דורגו).



רוב הקרנות ששינו מדיניות היו קרנות שדורגו נמוך (פחות משלוש כוכבים), ולכן הוצאתן מהדירוג שיפרה את דירוג המנהל של אילנות. בחודשים האחרונים החלו אותן קרנות לחזור בהדרגה לדירוג (כל קרן שמלאו להצטרפותה לקבוצה 12 חודשים מדורגת), ובמקביל ירד דירוג המנהל של אילנות בטוחה.