בנק מציג הבוקר דו"ח טוב, עליו מעיבות בעיקר ההפרשות לחובות מסופקים שגדלו בשיעור ניכר. הבנק מדווח כי רווחיו ברבעון השלישי של 2007 גדלו ב-33% ל-32 מיליון שקל. מתוך כך, רשם הבנק הפסד של 3 מיליון שקל שרשם הבנק כתוצאה מירידת ערך של נכס שלא בשימוש. אי לכך, הרווח הנקי של הבנק מפעולות רגילות בלבד - המדד לבחינת פעילות הבנק - עלה ב-46% ל-35 מיליון שקל.
בנק אגוד מציג תשואה של 8.4% על ההון העצמי לעומת 8.8% בתקופה המקבילה, כאשר התשואה מפעולות רגילות בלבד הסתכמה ב-8.1% לעומת 5.7% בתקופה המקבילה.
ככל הבנקים, גם בנק אגוד מתפרנס מהמרווח הבנקאי: הבנק לווה כסף מהציבור בתמורה לריבית שהוא משלם (למשל עבור פקדונות) ומלווה את הכסף הזה בריבית גבוהה יותר. אי לכך, מקור ההכנסה הראשון של הבנק הוא הרווח המימוני, כלומר ההכנסות שהבנק מקבל באמצעות תשלומי ריבית בניכוי הריבית אותה הוא משלם.
רווח מימוני זה (שמייצג בעצם את הכנסות הבנק) גדל ברבעון השלישי של 2007 ב-5% ל-144 מיליון שקל. מהכנסות אלה יש לנכות את החובות המסופקים - כלומר הפרשות הבנק עבור חובות שהוא מטיל ספק כי ביכולתו לגבות. רווחים אלה גדלו ברבעון השני פי 2.5 ל-18 מיליון שקל. מדובר בנתון מעניין, שכן הגאות הכלכלית מאפשרת לאנשים להחזיר את חובותיהם ביתר קלות, אולם בבנק אגוד דווקא הגדילו הפרשות אלה.
הסיבה להגדלת הפרשות אלה היא הפעילות במגזר היהלומים: בנק אגוד הוא אחד הגופים המרכזיים בישראל שמעניק אשראי ליהלומנים, ועל כן הוא חשוף יותר למגזר זה שמצבו בשנים האחרונות אינו מזהיר.
העלייה בהפרשה לחובות אלה הורידה ב-3% את הרווח המימוני לאחר הפרשה לחובות מסופקים שהסתכמה ברבעון זה ב-126 מיליון שקל.
מקור ההכנסה השני של הבנק הוא מעמלות. אלה גדלו ברבעון השלישי של 2007 ב-1.8%11% ל-60 מיליון שקל והוצאות השכר של הבנק עלו ב-5% ל-84 מיליון שקל. בסך הכל מציג בנק אגוד יחס כיסוי של 45%, שפירושו כי סך ההכנסות התפעוליות (עמלות, רווחים ממניות) מכסות 45% מסך ההוצאות (שכר, תחזוקת מבנים ועוד).
סך האשראי שהעניק בנק אגוד מסתכם נכון לסוף הרבעון השלישי של 2007 ב-17.75 מיליארד שקל - עלייה של 2.7% לעומת סוף 2006.
ההכנסות עלו בסיכום תשעת החודשים הראשונים של 2007 ב-11% ל-459 מיליון שקל וההפרשה לחובות מסופקים ירדה ב-11% ל-65 מיליון שקל. בשורה התחתונה, מציג בנק אגוד ירידה של 3% ברווח הנקי שהסתכם ב-97 מיליון שקל. ואולם, הרווח הושפע מרווח חד פעמי של 42 מיליון שקל כתוצאה ממכירת קרנות הנאמנות וקופות הגמל של הבנק. בנטרול רווח חד פעמי זה, מציג הבנק זינוק של 62% ברווח מפעולות רגילות, שהסתכם בתשעת החודשים הראשונים של 2007 ב-94 מיליון שקל.
אין חשיפה לאג"ח מגובות משכנתאות
בהתאם להוראת המפקח על הבנקים, נדרשים כל הבנקים לפרט את האחזקות במכשירים פיננסים מגובי נכסים דוגמת איגרות חוב שההחזר עבורן מגיע מתשלומי משכנתאות. בבנק אגוד כותבים כי "פעילות הבנק במכשירים אלו אינה מהותית, ולכן, בהתאם לאמור בהוראות המעבר של החוזר, לא נדרש גילוי בדו"חות הכספיים".
בנק אגוד מציג רבעון טוב עם עלייה של 46% ברווח השוטף שהסתכם ב-35 מ' ש'; הבנק אינו חשוף לאג"ח מגובות נכסים
טל לוי
26.11.2007 / 12:03