בעקבות הצורך לשמור על יחס הלימות הון: המגזר הבנקאי בארה"ב עלול לצמצם ההלוואות ללקוחות

יו"ר סוכנות ביטוח הפקדונות הפדרלית בארה"ב (FDIC), שילה בייר, אמרה בשבוע שעבר כי הורדות דירוג אלו עלולות לפגוע ביחס בין ההון להלוואות של הבנקים במידה כזו שעלולה להביא לכך שבנקים יחדלו לעמוד ביחס הלימות הון הנדרשים.



אי עמידה בדרישות הלימות הון של הרגולטור בארה"ב תביא להגברת הרגולציה על הבנקים לרמה שהמגזר הבנקאי טרם ידע. "מדובר בחלום בלהות עבור המדינה", אמר ויליאם אייזק, אשר שימש כיו"ר FDIC בשנים 1985-1981, לבלומברג. "הבנקים יגייסו כמה הון שהם יכולים, יאטו את הצמיחה ויפסיקו לתת הלוואות, ובכך יהפכו מה שאמור להיות מיתון קל למיתון הרבה יותר חמור", הוסיף.



האיום הגדול ביותר על הכלכלה הוא כי הבנקים, בניסיון לשמור על יחס הלימות הון, יפסיקו כמעט לחלוטין להעניק אשראי, ובכך יגרמו לירידה בהיקף ההלוואות לחברות וללקוחות.



מאז תחילת המשבר בשוקי האשראי, ביצעו בנקים גיוסי הון בהיקף של 136 מיליארד דולר, חתכו את הדיווידנדים המחולקים לבעלי המניות, ורשמו מחיקות בסך 232 מיליארד דולר. הבנק הפדרלי אף נאלץ להציל מקריסה את בר סטרנס, בנק ההשקעות החמישי בגודלו בארה"ב. קרן המטבע הבינלאומי (IMF) העריכה בשבוע שעבר כי המגזר הבנקאי עומד בפני המשבר הפיננסי החמור ביותר מאז תקופת השפל הגדול בשנות ה-30 של המאה הקודמת.