היקף ההתחייבויות של כרמל אולפינים - 2.5 מיליארד ש'

>> היקף ההתחייבויות הכספיות של חברת כרמל אולפינים, שבבעלותם השווה של המפעלים הפטרוכימיים וחברת בתי הזיקוק, מסתכם ב-2.5 מיליארד שקל - כך עולה מדו"ח התחייבויות שהוציאה החברה לבורסה.



משך החיים הממוצע של החוב ארוך יחסית, שכן ב-2009 וב-2010 צפויה כרמל אולפינים לפרוע תשלומי קרן וריבית של אשראי בנקאי וחוץ בנקאי בהיקף של 220 מיליון שקל ו-179 מיליון שקל בהתאמה. עיקר העומס הפיננסי ייפול על כרמל אולפינים מ-2013 ואילך, שכן עד שנה זו תשלם החברה רק את תשלומי הריבית בגין האג"ח שהנפיקה.




החוב כולל אג"ח שיתרתן נכון לסוף ספטמבר 2008 הוא 921 מיליון שקל. כרמל אולפינים הנפיקה את האג"ח במארס 2007 והן נושאות ריבית שנתית של 4.95% ועומדות לפירעון ב-8 תשלומים שנתיים שווים בין השנים 2013 ול-2020. האג"ח של כרמל אולפינים מדורגות בדירוג A1 עם אופק יציב על ידי חברת מידרוג.



הרווח התפעולי התזרימי (Ebitda) של כרמל אולפינים ב-12 החודשים שהסתיימו בספטמבר 2008 הסתכם ב-66 מיליון דולר, כלומר ב-254 מיליון שקל, והשקעותיה ברכוש קבוע הסתכמו ב-33 מיליון דולר, לאחר שב-2006 וב-2007 ביצעה השקעות ברכוש קבוע ב-350 מיליון דולר. זאת, בעיקר כדי להגדיל את כושר הייצור של פוליפרופילן שהוא חומר גלם בתעשיית הפלסטיק ב-250 אלף טונות לשנה, לרמה של 400 אלף טונות לשנה. כן השקיעה החברה ברכישת 49% ממניותיה של חברת Domo ההולנדית שכושר הייצור שלה הוא 180 אלף טונות בשנה.



חברת המפעלים הפטרוכימיים שבשליטת דיוויד פדרמן, יעקב גוטשטיין, אלכס פסל וליאוניד נבזלין, וחברת בתי זיקוק שבשליטת החברה לישראל ומפעלים פטרוכימיים, הודיעו בתחילת ינואר 2009 על ביטול עסקה לפיה היתה בתי הזיקוק אמורה לרכוש את אחזקותיה של מפעלים פטרוכימיים בכרמל אולפינים (50%) תמורת הקצאת 20.6% ממניותיה של חברת בתי זיקוק לאחר ההקצאה לחברת מפעלים פטרוכימיים.



כרמל אולפינים הרוויחה 13 מיליון דולר במחזור של 766 מיליון דולר בינואר-ספטמבר 2008, בהשוואה לרווח של 14 מיליון דולר במחזור של 466 מיליון דולר ועברה להפסד תפעולי של מיליון דולר בהשוואה לרווח תפעולי של 42 מיליון דולר בינואר-ספטמבר 2007. זאת, כתוצאה מצמצום חד של המרווח בין מחיר המכירה של הפרופילן שהוא אחד ממוצריה הסופיים של החברה לבין נפטא שהוא חומר הגלם לייצור פוליפרופילן, עקב נפילה חדה במחיר הנפט ונגזרותיו וכן כתוצאה משחיקת הדולר כלפי השקל, שהגדילה את הוצאות השכר הנקובות בשקלים.



כרמל אולפינים העריכה שההרעה בתוצאותיה הכספיות תימשך גם ברבעון הרביעי של 2008 ושברבעון זה תרשום הפרשה של 32 מיליון דולר לירידת ערך המלאי.