בעקבות לחץ המוסדיים: אחרי רכישת ני"ע ביותר מ-35 מיליון ש'

ביום חמישי האחרון ננעלה אסיפה נוספת של בעלי סדרת אג"ח 2 של חברת הנדל"ן ארזים, הנסחרות בתשואת זבל של 125%, ובתחילת יוני אמורה ארזים לפרוע תשלומי הקרן והריבית של בגין סידרה זו - בסך כ-40 מיליון שקל. האסיפה התחילה לפני שבוע וחצי, והתקיימה ללא נוכחות הבעלים מאיר גורביץ, ששלח לאירוע את היועץ המשפטי והחשב של החברה - שהעדיפו לשמור על דממה ולא השיבו לאף שאלה. הדבר עורר את זעמם של בעלי האג"ח. הפעם שלח גורביץ את אחיו אברהם, את מנהל הכספים והיועץ המשפטי של החברה, והאסיפה התנהלה בשקט יחסי.



את האסיפה ניהל רו"ח שלמה אודם ממשרד רו"ח גיא, גופר, יהב, גילמן, אודם ושות'. ראשי ארזים סיפרו כי המידע "החסוי" לגבי פירוט תזרים המזומנים שהעבירה לנאמן וביקשה לא לפרסם, כלל הסברים לרכישות חוזרות של מניות ואג"ח שבוצעו בסך 35 מיליון שקל, והצגת תזרים מזומנים מחודש בעקבות העסקות הללו. לאחר בקשת הנוכחים בישיבה, הסכימה ארזים לפרסם בקרוב לציבור את תחזית התזרים המעודכנת שלה.



כמו כן סיפר אודם כי ארזים הסכימה לשלם עד סוף רבעון הראשון של 2009 בגין שירותי הייעוץ המשפטי של משרד עו"ד יורם ל.כהן, שנשכר על ידי הנאמנים. עם זאת, ארזים לא מסכימה לגובה התשלום של הייעוץ המשפטי, שהגיע עד כה ל-29 אלף שקל, ועל כך תדון מול הנאמנים.



אחרי שארזים הסכימה לממן את הייעוץ המשפטי, ירד מן הפרק נושא של העמדת ביטחון בידי בעלי האג"ח, בסך 300 אלף שקל. כמו כן דחו בעלי האג"ח בקשה של אודם שיגדילו את שכר הטרחה של הנאמנים - 24 אלף שקל - בגובה של עד 20 אלף שקל בעבור כל שעת עבודה נוספת מעבר ל-30 שעות, רטרואקטיווית מתחילת 2008.



כעת יצטרכו המוסדיים להצביע עד מחר בצהריים אם למנות נציגות שתפעל מול החברה, מי יהיה הנציג ומה יהיו סמכויותיו, כשהנציג של חברת הביטוח מנורה הציע את עצמו לתפקיד.



ארזים סבלה בשנה אחרונה מהסתבכות ונטישה של שוכריה בבריטניה, שגררו את S&P מעלות להוריד את דירוג האשראי של החברה מרמה של A פלוס יציב לרמה של BB. האג"ח של ארזים נסחרות בתשואת זבל של עד 148%. החברה איבדה 95.4% משוויה ב-12 חודשים, והיא נסחרת כיום לפי שווי זעום של 25.9 מיליון שקל.



בתוך כך דיווחה ארזים כי התקבלה אצלה החלטת רשויות מע"מ בעניין השגה שהגישה בעקבות שומה שהוצאה לה בגין ניכוי מס תשומות לשנים 2007-2003 בסך של 3.3 מיליון שקל. ארזים, לאחר קבלת ייעוץ מקצועי, מציינת כי בכוונתה להגיש ערעור לבית המשפט המחוזי באשר לגובה התשלום, שכן בדו"חותיה מופיעה כבר הפרשה בסך של 1.6 מיליון שקל בגין עניין זה.



כמו כן דיווחה ארזים כי לאחר שבית הדין לעבודה דחה את מרבית הסעיפים שהגיש יצחק ענבר כנגד החברה והיו"ר שלה (מאיר גורביץ) בסך של כ- 2.5 מיליון שקל, ענבר הגיש ערעור לבית הדין הארצי לעבודה.