ידיעות אחרונות, מעריב, קרן בראשית וקרן סקיי הגישו הצעות לרכישת דפי זהב

חברת ידיעות אחרונות, שבשליטת נוני מוזס, היא בין ארבע הקבוצות שהגישו הצעה לרכישת השליטה בחברת דפי זהב, במסגרת הסדר חוב עם בעלי האג"ח של החברה. הצעה הוגשה גם על ידי מעריב, שבשליטת משפחת נמרודי.



ידיעות אחרונות הציעה להשאיר את החוב לבנק הפועלים על כנו (160 מיליון שקל), להפחית את החוב נושא הריבית לבעלי איגרות החוב ל-90 מיליון שקל. היתרה הנוכחית של חוב לבעלי האג"ח היא 355 מיליון שקל.



על פי הצעת ידיעות אחרונות, החברה תרכוש 75% ממניות דפי זהב תמורת 50 עד 75 מיליון שקל, לאחר הסדר החוב, כשבעלי איגרות החוב יקבלו 25% ממניותיה של החברה.



ידיעות אחרונות מתחייבת לפרוע 50 מיליון שקל מיתרת החוב לבעלי האג"ח, רק ממכירת דן אנד ברדסטריט, כאשר טווח הזמן למכירה תוחם בזמן, ותמורת המכירה תועבר במלואה לבעלי האג"ח. הערכת שווי פעילותה של דפי זהב הנגזרת מהצעתה של ידיעות אחרונות היא 320 עד 350 מיליון שקל.



הצעה אחרת היא הצעה משותפת לקרן המנוף בראשית בראשותו של גבי פרל וקרן סקיי שמנוהלת על ידי צבי יוכמן. שתי הקרנות מציעות לרכוש 100% מהחברה לאחר הסדר החוב תמורת 100 מיליון שקל שישולמו לבעלי איגרות החוב עם הסגירה.



החוב הבנקאי יישאר בעינו - 160 מיליון שקל - ואילו החוב שיישאר לבעלי האג"ח יהיה 100 מיליון שקל. אולם, החוב ייפרע לא לפני שבראשית ויוכמן ימשכו דיווידנד של 100 מיליון שקל. בעלי איגרות החוב יקבלו 25% מהרווחים העתיידים לאחר החזר החוב והדיווידנדים. הערכת השווי הנגזרת מהצעה זו לפעילותה של דפי זהב היא 320 עד 360 מיליון שקל.



הצעה רביעית וגשה על ידי איש העסקים צבי ברינבוים. על פי הצעה זו יישאר החוב לבנק הפועלים בעינו - 160 מיליון שקל - והחוב לבעלי איגרות החוב יישאר ברמה של 40 עד 60 מיליון שקל.



לאחר הסדר החוב ירכוש ברינבוים 51% מהחברה תמורת 40 מיליון שקל ובעלי איגרות החוב יחזיקו ב-49% ממנה. ברינבוים מבטיח לבעלי איגרות החוב בונוס נוסף של עד 60 מיליון שקל במקרה של הנפקה. שווי הפעילות של דפי זהב שנגזר מהצעה זו הוא 280 עד 300 מיליון שקל.