יציבות בהכנסות לאומי קארד לצד עלייה בהוצאות התפעול הורידה הרווח הנקי ב-5% ל-40 מיליון שקל

חברת כרטיסי האשראי לאומי קארד שבבעלות בנק לאומי ממשיכה להדפיס כסף, גם אם ברבעון זה, נותרות התוצאות כמעט ללא שינוי לעומת הרבעון המקביל: הכנסותיה של לאומי קארד עלו ברבעון השלישי של 2009 ב-1% ל-212 מיליון שקל והרווח הנקי ירד ב-5% ל-40 מיליון שקל.



בישראל ישנן 3 חברות ששמן חברות כרטיסי אשראי, אולם עיקר הפעילות היא מעסקות בכרטיסי אשראי (כלומר גביית עמלות) ופחות במתן אשראי צרכני. אחת הסיבות לכך היא שכל חברות האשראי מוחזקות בידי הבנקים ולכן אינן יכולות להתחרות באמת בחברה האם על מתן אשראי.



מערכת כרטיסי אשראי מורכבת מארבעה שחקנים: חברת האשראי המנפיקה את הכרטיסים; הלקוח, בית העסק המכבד את הכרטיס והסולק שהוא המוסד הפיננסי שמעביר את הכסף לבית העסק. כאשר רוכשים מוצרים או שירותים באמצעות כרטיס אשראי, בית העסק מקבל את הכסף מהסולק (תמורת עמלה). בהמשך, משלם הסולק עמלה לחברת כרטיסי האשראי ("עמלה צולבת"). למעשה, משלם בית העסק עבור 2 עמלות: הראשונה לסולק והשניה בגין העמלה שמשלם הסולק לחברת כרטיסי האשראי.



הפעילות של לאומי קארד נחלקת לכמה מגזרים עיקריים: הראשון, עמלות מעסקות בכרטיס אשראי והשני, פעילות מימון שבתוכה כמה תחומים: כרטיסי האשראי המתגלגלים שהם כרטיסים בהם הלקוח הוא שמחליט מתי ישלם עבור הקניות שביצע - וזאת בניגוד לכרטיסי האשראי הרגילים בהן מבוצע החיוב מדי חודש. כל סכום אותו החליט הלקוח לדחות לחודש הבא צובר ריבית כך שמי שאינו עוקב היטב אחר החיובים עשוי למצוא עצמו לפתע עם חוב גבוה. תחום נכיונות בתי עסק (כלומר מצב בו המוצר נמכר בתשלומים אך בית העסק מקבל את התשלום המלא מאת חברת כרטיסי האשראי) וכן פעילות של מתן הלוואות לבתי עסק - פעילות שנמצאת בירידה בשל החלטה שקיבלה לאומי קארד.



סך העמלות שגובה לאומי קארד מבתי העסק עלו ברבעון השלישי של 2009 ב-1.7% ל-182 מיליון שקל. סך ההכנסות מפעילות מימון ירדו ב-6% ל-29 מיליון שקל. ההפרשה לחובות מסופקים כלומר חובות שהחברה מטילה ספק ביכולתה לגבות הסתכמו ברבעון השלישי של 2009 ב-7 מיליון שקל (לעומת 6 מיליון ברבעון המקביל).



בסיכום 9 החודשים הראשונים של 2009, מציגה לאומי קארד עלייה של 4.5% בהכנסות ל-615 מיליון שקל ורווח נקי של 108 מיליון שקל כלומר ירידה של 13% לעומת התקופה המקבילה.



בלאומי קארד מציגים רבעון שיא בגיוס לקוחות חדשים (תוספת של 40 אלף לקוחות), כולם לקוחות חוץ בנקאיים. ההתאוששות במשק ניכרת ברמת המחזורים (כלומר בסיכום כל סכומי ה"גיהוצים") שגדל מתחילת השנה ב-3.3% ל-32 מיליארד שקל. ברבעון השלישי בלבד מדובר בעליה של 4.7% (ל-11.6 מיליארד שקל) לעומת הרבעון המקביל ושם ניכרת ההתאוששות במשק.



זינוק במספר הכרטיסים החוץ בנקאיים



נכון לסוף הרבעון השלישי של 2009 מפעילה לאומי קארד 1.7 מיליון כרטיסים - עלייה של 7% ב-12 החודשים האחרונים. מתוך כך, מפעילה לאומי קארד 1.454 כרטיסים פעילים - עלייה של 6% בתוך 12 חודשים. מתוך הכרטיסים הפעילים, נותר מספר הכרטיסים הבנקאיים כמעט ללא שינוי (1.065 מיליארד כרטיסים) אך מספר הכרטיסים החוץ בנקאיים זינק ב-28% ל-389 אלף כרטיסים.