בבנק הפועלים ממליצים לעבור לקרנות הנאמנות צמודות המדד

בבנק הפועלים ממליצים, לאחר הורדת הריבית על ידי בנק ישראל, להגדיל את הרכיב צמוד המדד בתיק ההשקעות, כך עולה מנתוני המלצות מערכת האופטי-Money של בנק הפועלים ללקוח פרטי המשקיע לטווח של עד לשנתיים ברמת סיכון נמוכה.

הרכיב השקלי בתיק ההשקעות טרם הורדת הריבית עמד על 51% לעומת 38% לאחר הפחתת הריבית והרכיב המדדי, שהיווה כ-29% מתיק ההשקעה, כדאי, על פי המערכת בבנק הפועלים, להעלותו ל-37%. הרכיב המנייתי בתיק לאחר הורדת הריבית, על פי המערכת, אמור להוות 11% לעומת 8% טרם הפחתת הריבית והרכיב המט"חי אמור להוות 14% מהתיק לעומת 12% טרם ההפחתה.

מנתונים אלו ניתן להבין כי בבנק ממליצים, בין היתר, לעבור מקרנות הנאמנות השקליות, שהשיגו את התשואה הגבוהה ביותר במהלך השנתיים האחרונות, אל קרנות הנאמנות צמודות המדד. משימה זו קלה הרבה יותר מאשר להעביר לקוחות שכספם מושקע בפקדונות שקליים אל הקרנות הצמודות המדד, זאת מאחר שמשקיע בקרן שקלית כבר "הורגל" לרמות הסיכון שטמונות בהשקעה בקרן נאמנות לעומת חוסר הסיכון הטמון בפקדונות בבנק.

סיבה נוספת שמדרבנת, ככל הנראה, את הבנק לבצע את המעבר מהקרנות השקליות לקרנות צמודות המדד היא דמי הניהול הגבוהים יותר המשולמים בקרנות צמודות המדד לעומת דמי ניהול נמוכים יותר המשולמים בקרנות השקליות.