וואלה
וואלה
וואלה
וואלה

וואלה האתר המוביל בישראל - עדכונים מסביב לשעון

15 חודשים רצופים של תשואות חיוביות - הסתיימו באפריל

נועם בר

2.5.2010 / 7:21

קרנות הפנסיה של כלל והראל הניבו את התשואות הגבוהות בענף במארס; הקרנות של הפניקס הציגו תשואה נמוכה יחסית



>> קרנות הפנסיה סיימו את מארס בתשואות יפות של עד 2%, ובכך המשיכו את המגמה החיובית ששררה בענף מתחילת 2009.



קרנות הפנסיה של כלל והראל הניבו את התשואות הגבוהות בענף, כשמיטבית עתודות של כלל השיגה במארס תשואה של 1.99% וגלעד הראל פנסיה השיגה תשואה של 1.93%. ביצועים חלשים יחסית לשאר הענף נרשמו בקרן הפנסיה של הפניקס, שהניבה במארס תשואה של 1.41% בלבד.

הפער בין הפניקס לשאר קרנות הפנסיה בענף מתחדד כשבוחנים את התשואות על פני טווח גדול יותר. כך, ב-3 השנים האחרונות הובילה הראל את הענף עם תשואה מצטברת של 30%, ואילו קרן הפנסיה של הפניקס סגרה את הענף עם תשואה מצטברת של 17.63% בלבד - כמעט חצי מזו של הראל.



תיק הפנסיה של הפניקס מחולק בצורה שונה מזו של שאר הקרנות. כך, בעוד קרנות הפנסיה האחרות בענף החזיקו נכון למארס מזומנים ושווי מזומנים בשיעור של 2%-3%, קרן הפנסיה של הפניקס החזיקה יותר מפי שניים מזומנים, בהיקף של 6.5% מהתיק. גם במרכיב המניות, שהיה אחראי לחלק העיקרי בתשואת מארס, החזיקה הפניקס את שיעור מניות קטן יחסית, 16.24% בלבד, כשבקרנות האחרות הוא הגיע ל-22%.



כפי המסתמן כעת, אפריל שהיה שלילי במיוחד בשוק המניות, שבו השילו המדדים המובילים מערכם יותר מ-3.5%, צפוי להיות שלילי גם בתשואות הפנסיה - ובכך לעצור רצף תשואות חיוביות של 15 חודשים. כך שבמצב כזה, כשהפניקס מחזיקה בתיק סולידי יותר, היא צפויה ליהנות מכך ולרשום על אפריל תשואה פחות שלילית מהקרנות האחרות.

טרם התפרסמו תגובות

הוסף תגובה חדשה

+
בשליחת תגובה אני מסכים/ה
    0
    walla_ssr_page_has_been_loaded_successfully