>> כישלון הצעת הרכש הקודמת והרצון לשמור את יחסיה המעורערים עם המנכ"ל לשעבר מובילים את חברת אלביט מערכות להכפיל את מחיר הצעת הרכש למניות החברה הבת 87.85%) itl). אלביט מערכות פירסמה ביום חמישי שעבר הצעה לרכוש 1.5 מיליון מניות, כלומר את כל המניות המוחזקות בידי הציבור (12.15%) ב-12.5 שקל למניה, ובתמורה כוללת של 18.8 מיליון שקל.
מחיר הצעת הרכש הנוכחית היה גבוה ב-5% ממחיר השוק של המניה, ב-11% מהמחיר הממוצע של המניה בבורסה בששת החודשים האחרונים וגדול פי 83 מההון העצמי למניית איי.טי.אל. אלביט מערכות מתנה את ביצוע הצעת הרכש בהיענות מינימלית של בעלי 885 אלף מניות, 7.15% מהונה של איי.טי.אל, כך שתחזיק ב-95% לפחות מהונה של איי.טי.אל ותהיה רשאית לבצע הצעת רכש כפויה ליתרת המניות ולמחוק את החברה הבת מהמסחר בבורסה.
אלביט מערכות מציינת כי קיבלה הודעות מבעלי 1.1 מיליון מניות, 8.85% מהונה של אי.טי.אל, על כוונתם להיענות להצעה - כך שנראה כי סיכוייה של הצעת הרכש טובים לשמחת בית ההשקעות, ששירותיו נשכרו בידי אלביט מערכות וצפוי לקבל מענק של 450 אלף שקל אם הצעת הרכש תושלם בהצלחה.
אלביט מערכות פירסמה את הצעת הרכש על רקע כישלונה של הצעת רכש קודמת מיולי 2010. אלביט מערכות מבהירה כי אין בכוונתה להעלות את מחיר הצעת הרכש הנוכחית.
איי.טי.אל מתחרה בחברת אל-אופ מקבוצת אלביט מערכות, כך שמחיקתה מהמסחר בבורסה תאפשר לאלביט מערכות לבצע ארגון ולא להידרש למנגנון המסורבל של אישור עסקות בעלי עניין.
איי.טי.אל מתמודדת עם הצורך לפרוע או למחזר חוב בסך 43 מיליון שקל עד לסוף ספטמבר 2011. באחרונה נדרשה איי.טי.אל לערבות נוספת של עד מיליון דולר לכיסוי התחייבות עתידית אפשרית כחלק מסכסוך של אלביט מערכות ואיי.טי.אל עם המנכ"ל לשעבר. אלביט טוענת על סמך מידע, שלטענתה הגיע באחרונה לידיעת דירקטוריון איי.טי.אל, כי המנכ"ל לשעבר הפר חובות זהירות ו/או חובות נאמנות. זאת כשחתם כמנכ"ל על הסכם עם חברת faxtech האוסטרלית להעברת ידע, שגרמו להערכת איי.טי.אל לנזקים עתידיים של 3-6 מיליון דולר - ומשום כך קיזזה סכום של מיליון דולר במסגרת גמר התחשבנות עם המנכ"ל לשעבר ששימש בתפקיד עד נובמבר 2010.
יש להניח שהצלחת הצעת הרכש ומחיקתה של איי.טי.אל מהמסחר בבורסה יקלו על אלביט מערכות לנהל את הסכסוך ולהקטין דליפת מידע רגיש בנוגע להסכם עם faxtech.
אלביט מערכות מכפילה את מחיר הצעת הרכש לאיי.טי.אל
מאת יורם גביזון
23.1.2011 / 7:06