המכרז האבוד של צמנטכל: בוטלה זכיית החברה במכרז להשלמת מבני האקדמיה למינהל ציבורי במוסקווה

חברת צמנטכל , אשר מנסה בימים אלה לגייס מקורות מימון לצורך פירעון חוב בהיקף של כ-15 מיליון שקל לבעלי איגרות החוב להמרה שלה, חטפה לאחרונה "מכה" לא נעימה, לאחר שזכייתה במכרז להשלמת מבני האקדמיה למינהל ציבורי במוסקווה, בוטלה.



כזכור, במהלך יולי 2001 זכתה החברה במכרז במסגרתו היא היתה צפויה לקבל לידיה, כתמורה בגין השלמת מבני האקדמיה, שטח קרקע של כ-200 אלף מ"ר הממוקם במרכז מוסקווה, אשר עליו ניתן להקים פרויקט מגורים ומסחר. בעקבות הזכייה במכרז התקשרה החברה עם גורמים מקומיים ברוסיה לצורך השלמת מבני האקדמיה ובניית הפרויקט. בצמנטכל העריכו אז כי החברה תקבל לידיה, במהלך השנים 2004-2005, כ-20 דירות מגורים בשווי של כ-4 מיליון דולר.



ובתוך כך, החברה דיווחה שלשום על הפסד רבעוני של כ-18.4 מיליון שקל אותו היא רשמה ברבעון הרביעי של השנה, מה שהוביל את צמנטכל להפסד שנתי של כ-17.1 מיליון שקל, גידול חד של כ-340% בהשוואה להפסד שנתי של כ-4.1 מיליון שקל שנרשם בשנת 2000.



עם זאת, בשורה העליונה נרשם שיפור בביצועיה של צמנטכל, כאשר הכנסותיה צמחו בכ-18% לכ-500.3 מיליון שקל. צבר ההזמנות לביצוע הסתכם בתום שנת 2001 בכ-620 מיליון שקל, מזה עבודות בהיקף של 450 מיליון שקל מיועדות לביצוע במהלך שנת 2002.



הונה העצמי של החברה הסתכם בתום שנת 2001 בכ-2.4 מיליון שקל בלבד והוא מהווה 0.5% בלבד ממאזנה. פעילותה השוטפת של החברה הובילה לתזרים מזומנים שלילי של כ-22.4 מיליון שקל. הגירעון בהון החוזר הסתכם בתחילת שנת 2002 בכ-46 מיליון שקל. על קשיי הנזילות של החברה ניתן ללמוד גם מהיקף האשראי השוטף לתאגידים בנקאיים, אשר הסתכם ביום ה-31 בדצמבר 2001 בכ-173.8 מיליון שקל. נכון למועד זה היו לחברה אמצעים נזילים בהיקף של כ-22.1 מיליון שקל.



יצוין כי בשבוע הבא תכונס אסיפת מחזיקי איגרות החוב של החברה, במסגרתה יתבקשו בעלי האג"ח לאשר לחברה דחייה נוספת של 60 יום בתשלום החוב בסך של 15 מיליון שקל.



יוסי כהן, מנכ"ל החברה, מסר כי בעלי השליטה החדשים הטילו עליו לגבש תוכנית הבראה שמטרתה להקטין את הגירעון בהון החוזר ולהביא את החברה לרווחיות. עיקריה של התוכנית כוללים את הקטנת הוצאות ההנהלה וכלליות, מימוש נכסים, נקיטת הליכים לגביית חובות, ושיפור רווחיות ביצוע הפרויקטים.



לדברי כהן, בעלי השליטה החדשים רואים את רכישת החברה כאופציה והתנו את הזרמת ההון לצמנטכל בהשגת הסדר כולל עם נושי החברה. בימים אלה מנהל כהן מו"מ מתקדם עם כל הבנקים לקבלת אשראי להמשך מימון בנקאי שיסייע לחברה להמשיך ולפעול ולעלות על פסי רווחיות.