ביהמ"ש: פקידי בנק אינם מוסמכים להעניק ייעוץ השקעות

נשיא בית המשפט המחוזי בתל אביב, השופט אורי גורן, קבע היום כי פקידי בנק, בניגוד ליועצי השקעות, אינם מוסמכים למסור ללקוחותיהם מידע שיש בו כדי להביא את הלקוח למסקנה בדבר הכדאיות ברכישת ניירות ערך או קרנות כלשהן.

את ההחלטה נתן הנשיא גורן במסגרת עתירה שהגיש לפני כשנה איגוד הבנקים כנגד רשות ניירות ערך. הרשות דרשה מהבנקים לאסור על פקידיהם למסור מידע ללקוחות על שוק ההון שכן הדבר מהווה עיסוק במתן ייעוץ השקעות, המחייב רישיון על פי חוק.

בעתירה נטען כי לרשות אין הסמכות לפרש את המונח 'ייעוץ השקעות', וכי לא ניתן לקבוע מראש שכל מידע הנמסר על ידי פקידי הבנק ללקוחותיו הוא בגדר ייעוץ. לטענת האיגוד, קבלת עמדתה של הרשות תפגע בתפקוד הבנקים כספקים הגדולים ביותר של מידע על שוק ההון לציבור.

הרשות טענה כי מטרת חוק הסדרת ייעוץ ההשקעות היא להטיל על בעלי רישיון לייעוץ חובת זהירות. חובות אלה נועדו למנוע מצב של ניגוד עניינים, כפי שקורה בבנקים, כאשר הפקידים משווקים ללקוחות קרנות נאמנות וקופות גמל הקשורות לבנק, במסווה של מתן מידע.

גורן קבע היום קריטריונים לפיהם יוכלו פקידי הבנק למסור מידע ללקוחותיהם, וקבע קווים מנחים בפסק הדין לקביעה מתי מידע יסווג כמתן ייעוץ להשקעות, אשר יכול להינתן רק על ידי יועץ השקעות ולא פקיד בנק.