לאחר ביצוע רכישות מסיוויות יחסית בשוק שהובילו לפדיון מוקדם של האג"ח שלה, מפרסמת חברת אורכית הישראלית הצעת רכש במסגרתה היא מעוניינת לרכוש אג"ח בשווי של 5 מיליון דולר - 11% משוויין המאזני של האיגרות כיום (45.5 מיליון דולר נכון לסיום הרבעון השלישי). כך עולה ממסמך שהגישה החברה לרשות לניירות ערך האמריקאית (SEC) אמש.
את האג"ח הנפיקה החברה ב-8 במארס 2000 עת גייסה 125 מיליון דולר והוא נושא קופון של 5.75%. האג"ח אמור להשתלם ב-1 באפריל 2005. יצוין, כי הצעת הרכש תעשה בדרך של "מכרז הולנדי מותאם" במסגרתו מחזיקי האג"ח נרשמים למכרז ובו הם מציינים מהו המחיר בו הם מעוניינים למכור את האגרות שברשותם ואת מספר הא"גחים אותם הם מציעים למכירה.
בשלב הבא אורכית תעבד את הנתונים ותקבע מחיר שהוא הנמוך ביותר בו היא יכולה לקלוט את ההצעות ואם כך, המחיר הסופי יהיה נגזרת של מספר האג"ח שיוצע על ידי המשקיעים, וההיקף של כל חבילה יהיה תלוי במחיר בו מוכנים בעלי האג"ח למכור.
יחס ההצעה כעת הוא לא יותר מ-650 דולר ולא פחות מ-500 דולר עבור כל 1,000 יחידות אג"ח. דירקטוריון החברה אישר את ביצוע הצעת הרכש ואולם הוא אינו ממליץ לבעלי האג"ח לבחור באלטרנטיווה זו או אחרת - בחירה אותה יוכלו לעשות עד ה-31 בדצמבר.
המחירים המוצעים על ידי אורכית תואמים את טווח הרכישות האחרונות שביצעה החברה ב-60 הימים האחרונים שהיה כ-590 דולר לכל 1,000 יחידות אג"ח. החברה מציינת כי במידה ותמכור אג"ח במחיר של 500 דולר ל-1,000 יחידות (כלומר, תצליח לשלם את מחיר המינימום), היא תזכה לרווח הון של 2.5 מיליון דולר.
אורכית נסחרת בנאסד"ק ובבורסת תל אביב לפי שווי שוק של 19 מיליון דולר ומחיר של 4.2 דולרים למניה (84 סנט טרם ביצוע איחוד ההון ביחס של 1:5). לשם השוואה, מחיר האג"ח כיום הוא 61 דולר - מזכרת לרמות נשכחות.
"מכירה פומבית" לאג"ח של אורכית: תרכוש אג"ח שלה בשווי 5 מ' ד' - כ-11% משוויין המאזני של האיגרות כיום
גתית פנקס
3.12.2002 / 18:38