פחות משבוע לאחר שנודע על זכייתה בהתמחרות על רכישת הזכויות של קובנטה בשלוש תחנות כוח בקליפורניה, הגישה היום אורמת לרשות ני"ע ולבורסה של תל אביב טיוטת תשקיף להנפקת איגרות חוב. בחברה מציינים כי מבנה ההנפקה והיקפה טרם נקבעו, אולם על פי ההערכות בשוק ההון תנסה אורמת לגייס 50-60 מיליון דולר באמצעות הנפקת אג"ח סטרייט דולריות.
בינתיים, בחברה הישראלית הנמצאת בשליטת משפחת ברוניצקי וכלל תעשיות יכולים לשאוב עידוד רב מכך שבימים האחרונים החלה, לראשונה, המרה של איגרות חוב (סדרה ח') שהונפקו אך לפני כחצי שנה, וזאת בנוסף להמשך ההמרות המאסיוויות של איגרות החוב (סדרה ז') שהונפקו ביוני 2002.
מבדיקת TheMarker עולה כי מאז ראשית השבוע הומרו למניות כ-2.6 מיליון איגרות חוב (סדרה ח') מתוך סדרה כוללת של 230 מיליון איגרות חוב. כתוצאה מהמרת איגרות חוב אלה הונפקו קרוב ל-190 אלף מניות של החברה, שכן יחס ההמרה של איגרות החוב (סדרה ח') למניות אורמת עומד על 13.8 איגרות חוב למניה אחת.
איגרות החוב (סדרה ח') עומדות לפירעון בחמישה תשלומים שווים ב-5 ביוני של כל אחת מהשנים 2006-2010. איגרות החוב האמורות צמודות (קרן וריבית) לשער היציג של דולר האמריקאי והן נושאות ריבית שנתית בשיעור של 3.5%.
בתוך כך, במהלך השבועות שחלפו מאז תחילת הרבעון הרביעי הומרו למניות למעלה מ-35 מיליון איגרות חוב (סדרה ז'), ובסך הכל הומרו מאז חודש יוני האחרון, מועד תחילת ההמרות של האג"ח מסדרה זו, ועד היום, כ-81.9 מיליון איגרות חוב. אורמת הנפיקה בגין איגרות החוב הללו כ-7.44 מיליון מניות שלה. בסך הכל נותרו עתה במחזור כ-159.3 מיליון איגרות חוב (סדרה ז') - שני שלישים מהסדרה כולה.
איגרות החוב (סדרה ז') עומדות לפירעון בחמישה תשלומים שווים ב-28 בפברואר של כל אחת מהשנים 2005-2009. איגרות החוב האמורות צמודות (קרן וריבית) לעליית שער הדולר האמריקאי לעומת שער בסיס של 4.944 שקלים לדולר, והן נושאות ריבית בשיעור של 3% לשנה. יחס ההמרה של איגרות החוב למניות אורמת עומד על 11 איגרות חוב למניה אחת.
לאור ההמרות האחרונות שבוצעו על ידי המחזיקים באיגרות החוב של אורמת בעת האחרונה, הונה העצמי גדל מאז תחילת הרבעון הרביעי בכ-40 מיליון שקל.
אורמת: חצי שנה לאחר הנפקת האג"ח - המרות ראשונות של כ-2.6 מיליון אג"ח למניות על רקע העלייה במחיר המניה
אלי דניאל
25.11.2003 / 17:28