האוצר הודיע לחתמים הזרים כי יגייס כ-1.2 מיליארד דולר בהנפקת אג"ח מגובות ערבויות בשבועיים הקרובים

משרד האוצר הוציא הודעה בימים האחרונים לחתמים הזרים כי ינפיק את יתרת האג"ח מגובות הערבויות המוקצה לשנת 2003 בשבועיים הקרובים, כך נודע ל-TheMarker. סכום הגיוס המוערך יעמוד על כ-1.2 מיליארד דולר, שכן האמריקאים צפויים לנכות כ-200 מיליון דולר מהסכום בגין ההשקעה של הממשלה מעבר לקו הירוק.



הודעה נשלחה ל-14 בתי השקעות שנבחרו כמציעים ראויים, בהליך המכרז שקדם להנפקה הראשונה של האג"ח מגובות הערבויות. בין בתי השקעות אלו נמנים כל בתי ההשקעות המובילים בעולם: ליהמן ברדרס, מריל לינץ', גולמן סאקס, מורגן סטנלי ואחרים.



מועד ההנפקה הסופי טרם נקבע מאחר שעדיין לא התקבל היקף ההפחתה סופי שידרשו האמריקאים. כזכור, על פי הסכם הערבויות, האמריקאים זכאים להפחית מסכום הגיוס כל סכום אשר הממשלה תשקיע מעבר לקו הירוק. במהלך ספטמבר גייסה המדינה כ-1.6 מיליארד דולר מתוך 3 מיליארד דולר שהוקצו לגיוס בשנת 2003.



על פי הסכם הערבויות, הממשל האמריקאי ינכה מהיקף הערבויות את סכום ההשקעה של ישראל בשטחים. הממשל האמריקאי שמתנגד להשקעות אלו, מקווה באמצעות סנקציה זו לעכב השקעות אלו. בימים אלו דנים בוושינגטון בהצעה לנכות מתוך הערבויות גם את סכום ההשקעה של ישראל בהקמת גדר ההפרדה. במסגרת הצעה זו שוקלים בוושינגטון לנכות רק את ההשקעה בתוואי הגדר אליו מתנגדים האמריקאים.



באמצע ספטמבר האחרון השלים משרד האוצר הנפקה ראשונה של 1.6 מיליארד דולר באג"ח מגובה ערבויות ל-20 ו-30 שנה בארה"ב. בהנפקה ל-30 שנה בהיקף של 450 מיליון דולר זכה בית ההשקעות ברקליס קפיטל בתשואה כוללת של 5.579% המשקפת מרווח של 38 נקודות בסיס מעל אג"ח מקבילה של ממשלת ארה"ב. בהנפקה ל-20 שנה בהיקף של 1.15 מיליארד דולר זכה בית ההשקעות מריל לינץ בתשואה כוללת של 5.5299% - המשקפת מרווח של 33 מעל אג"ח מקבילה של ממשלת ארה"ב.



ממשלת ארה"ב העניקה לישראל ערבויות בהיקף של 9 מיליארד דולר, כחלק מההטבות שקבלה ישראל לאחר מלחמת המפרץ השנייה. ישראל תנפיק אג"ח אשר יגובה באמצעות ערבויות אלו במהלך שלוש השנים הקרובות, כאשר בכל שנה תוכל ישראל לגייס כ-3 מיליארד דולר באמצעות אג"ח זה. לישראל ניתנה האפשרות להעביר סכומים בין שנים ואף לגלוש עם ההנפקה האחרונה לשנת 2006.