ב.ס.ר אירופה תבצע היום את המכרז המוסדי של הגיוס בהיקף של 50 מיליון שהיא מתכננת לבצע

חברת ב.ס.ר אירופה תבצע היום את המכרז המוסדי של הגיוס בהיקף של 50 מיליון שקל שהיא מתכוונת לבצע בהנפקת אג"ח למוסדיים בבורסה ותנסה להשיג את התחייבות המוסדיים לרכישה בהיקף של 25 מיליון שקל.



החברה תנפיק למוסדיים יחידות שיכללו 50 מיליון ערך נקוב אג"ח להמרה, 500 אלף כתבי אופציה מסדרה 3 להמרה למניות ו-250 אלף כתבי אופציה להמרה לאג"ח נוספות. המח"מ של האיגרות, שיונפקו בניכיון של 6%, הוא 4.5 שנים והתשואה האפקטיווית המקסימלית שהחברה מציעה למשקיעים (בהתחשב באופציות שהחבילה כוללת) היא 8.35% בצמוד לדולר. את ההנפקה, שהחלק הציבורי שלה יתקיים בעוד 10 ימים, מובילה חברת החיתום של לידר ושות'.



ב.ס.ר אירופה פועלת בהקמת פרויקטים מניבים והשבחתם ובביצוע פרויקטים יזמיים בתחום המשרדים והמגורים. החברה נוסדה בשנת 1999 ומאז השיגה נוכחות משמעותית במרכז ומזרח אירופה עם רשת של נציגויות מקומיות בשש ארצות שונות ונכסים וזכויות ביותר מ-10 פרויקטי נדל"ן ברחבי האזור.

נזכיר כי בעבר פורסם כי קרן הייטמן האמריקאית, זו שחתמה באחרונה על הסכם עקרונות לרכישת 90% מנכסי פלאזה סנטרס של אלביט הדמיה תמורת 217 מיליון דולר, חתמה ביוני 2003 על מסמך עקרונות גם עם ב.ס.ר אירופה לרכישת נכסים מניבים בבירת סלובקיה, ברטיסלווה, תמורת כ-460 מיליון שקל. העסקה לעיל, שאמורה לייצר לב.ס.ר אירופה רווחי הון של כ-20 מיליון דולר, היתה אמורה להיסגר בספטמבר 2003, אולם עד היום לא הושלמה.



עד להודעה על העסקה עם הייטמן נסחרה בסר בבורסה בשווי של כ-50 מיליון שקל בלבד, כמחצית מהונה העצמי. ההודעה על העסקה בברטיסלווה, שאמורה ליצור לבסר רווח הון של כ-20 מיליון יורו (כ-110 מיליון שקל) הספיקה כדי להזניק את מניית בסר ב-120% בתוך פחות מחודשיים.



ביולי כבר הגיע שוויה של בסר ל-135 מילין שקל. כיום החברה, שבשליטת קלמן סופרין ונחשון קיוויתי, לידר והשותפים רועי גיל ואיתן אלדר, נסחרת בשווי של 113 מיליון שקל, ונראה שההתלהבות ממנה שככה מעט.



בדצמבר 2003 העריכה החברה שהעסקה תיסגר בינואר. "מאחר שהדיו דיליג'נס הסתיים, הסיכון שהעסקה לא תצא לפועל ירד. עכשיו הכל תלוי במהירות שבה ייסגרו הדברים בין עורכי הדין", אמר למקין. גם תאריך היעד הזה כבר חלף והעסקה טרם נחתמה.