משפחת בורוביץ תבקש מבנק ישראל דחייה של 3 שנים להסדרת חריגה ממגבלת "לווה בודד"

משפחת בורוביץ תבקש מבנק ישראל דחייה של 3 שנים כדי להסדיר את החריגה הצפויה של המשפחה ממגבלת "לווה בודד". חברת כנפיים, שבשליטת משפחת בורוביץ וחברת כור, עומדת לרכוש את השליטה בחברת אל על בדצמבר 2004 עם המימוש הצפוי של אופציות.



מימוש האופציות יגדיל את החזקתה של כנפיים במניות אל על מ-22% ל-52%, ויצרף את ההתחייבויות של חברת אל על לבנקים ליתרת ההתחייבויות של משפחת בורוביץ לבנקים בגין החזקותיה בחברת כנפיים, גרנית וקלאב מרקט.



דדי בורוביץ, מבעלי השליטה בקבוצת בורוביץ, אמר כי התחייבויותיה של הקבוצה לבנקים מגיעות כיום ל-1.1-1.2 מיליארד דולר. רכישת השליטה באל על תגדיל את יתרת ההתחייבויות של קבוצת בורוביץ ב-1.0 מיליארד דולר נוספים, ותגרום לכך שהקבוצה תחרוג ממגבלת "לווה בודד" בשני הבנקים הגדולים. הוראות הפיקוח על הבנקים בבנק ישראל אוסרות על בנק להעניק ללווה בודד למעלה מ-15% מהונו העצמי.



אל על תידרש להשקיע סכום נוסף של 350-450 מיליארד דולר ברכישת מטוסי מטען, שמספקים לה כיום 25%מהכנסותיה. דדי בורוביץ אמר שאל על תצטרך להחליף בתוך שנתיים 4 מטוסי מטען מדגם בואינג 747-200 או על ידי רכישה של מטוסי מטען, או על ידי הסבת 4 מטוסי 747-400. לדבריו, קבוצת בורוביץ תחתור להקטין עד למינימום את היקף ההתחייבויות של אל על לבנקים הישראליים.



הקטנת החוב תתבצע בדרכים שונות כמו מכירה של מטוסים וחכירתם (Sell and Lease Back), או על ידי העברת המימון של מטוסי אל על לבנקים זרים. לדבריו, אם בתום הדחייה שתקבל מבנק ישראל תיאלץ קבוצת בורוביץ למכור אחת מהחברות כדי לפתור את בעיית "לווה בודד", היא תעדיף למכור את החזקותיה בקבוצת גרנית.



לדבריו, האשראי של גרנית משויך לקבוצת בורוביץ, למרות שהיא נשלטת על ידי שותפות של חברת א.נ.מ בורוביץ וחברת גלנקור. זאת, משום שגלנקור היא חברה זרה. הממונה על ההגבלים העסקיים, דרור שטרום, התנה בשבוע שעבר את אישור המיזוג בין חברת כנפיים לחברת אל על במכירת עסקיה של החברה הבת ארקיע (75%) בתחום התעופה הפנים-ארצית, טיסות השכר, וכן במכירת או בסיום פעילותה של חברת סאן דור, שהיא חברת טיסות השכר של אל על.