וואלה
וואלה
וואלה
וואלה

וואלה האתר המוביל בישראל - עדכונים מסביב לשעון

התשואה האפקטיווית בהנפקת איגרות החוב של אלרן השקעות - 7.2%

עמי גינזבורג

1.3.2005 / 17:04

אלרן מייעדת את ההון שגייסה להשקעות בחו"ל, ובעיקר השקעות ברומניה, פולין וברטיסלבה שבסלובקיה



המכרז המוסדי שקיימה אתמול חברת אלרן השקעות, שבשליטת משפחת דנקנר, נסגר בריבית המינימום של 4.45%. במכרז הובטחו 80% מהיקף ההנפקה, והגיוס הכולל של אלרן יעמוד על 75 מיליון שקל. ההנפקה לציבור תיערך בשבוע הבא.



מכיוון שהאג"ח נמכרו בדיסקאונט ולמשקיעים ניתנות בלא תמורה אופציות שהחברה התחייבה לרכוש בחזרה, תהיה התשואה האפקטיווית לרוכשי החבילה גבוהה יותר ותעמוד על כ-7.2%.



בהנפקה מוכרת אלרן חבילות של 1,000 אג"ח להמרה צמוד למדד במחיר של 955 שקל (הנחה של 5.4%). בכל חבילה מקבל הרוכש חמש אופציות שאלרן התחייבה לרכוש ביום המסחר הראשון תמורת 10 שקלים לאופציה (50 שקל לחבילה).



כלומר, העלות לרוכש החבילה בהנפקה תעמוד על 905 שקל - הנחה של 9.5%. הנחה זו, בצירוף הריבית שנקבעה ובתוספת עמלת התחייבות מוקדמת של 1.5% שמקבלים המשקיעים המוסדיים, מעלה כאמור את התשואה האפקטיווית שהם מקבלים על ההנפקה לכ-2.7%.



אלרן מייעדת את ההון שגייסה להשקעות בחו"ל, ובעיקר השקעות ברומניה, פולין וברטיסלבה שבסלובקיה. מתשקיף ההנפקה עולה כי עלות שכרם של שני בעלי השליטה והמנהלים, גדי ודורי דנקנר, עומדת על 1.26 מיליון שקל בשנה - כ-105 אלף שקל בחודש.

טרם התפרסמו תגובות

הוסף תגובה חדשה

+
בשליחת תגובה אני מסכים/ה
    0
    walla_ssr_page_has_been_loaded_successfully