קבוצת , אשר בשליטת לב לבייב, הודיעה היום על כניסה להליך של הצעה פרטית של מניותיה למשקיעים מוסדיים, בארץ ובחו"ל, במחיר שלא יפחת מ-246 שקל למניה. החברה מזמינה משקיעים להציע הצעות לרכישת המניות, כשעל פי ההערכות, היעד של אפריקה הוא למכור 4%-2% מהחברה, כלומר, בכוונתה לנסות ולגייס 480-240 מיליון שקל.
מניות אפריקה ישראל פתחו את המסחר הבוקר באחד העם במחיר של 255 שקל למניה, אחרי שטיפסו ביותר מ-60% מתחילת 2006 - 26% מתוכם רק בחודש אפריל. התשואה הפנומנלית של המניה בחודשים האחרונים מצטרפת לעלייה של 26% ב-2005 ועוד קודם לכן, לעלייה של 86% ב-2004. בחמש השנים האחרונות הניבה המניה תשואה ממוצעת של 43% מדי שנה - מובילה את רשימת התשואות הממוצעות של 25 מניות המעו"ף. לשם השוואה, הבנקים הניבו תשואה ממוצעת של 17% בלבד בחמש שנים אלו וגם טבע נמצאת הרחק מאחור עם 23% בלבד, בממוצע.
העליות החדות במניה מיוחסות לתוצאות המצוינות שעליהן דיווחה אפריקה ב-2005, כמו גם לתוכניות הענק של לבייב. בסוף מארס, עם הדיווח על תוצאותיה, חשפה החברה כי שווי השקעותיה ברוסיה עומד על פי הערכת שווי שביצע בנק השקעות גדול, על 3-2.7 מיליארד דולר ברוטו ו-1.6-1.3 מיליארד דולר נטו (אחר הפחתת ההשקעה בפרויקטים). המשמעות היא שהנכסים ברוסיה נותנים לאפריקה ערך נוסף של מיליארד דולר, כשהאופטימים בשוק דיברו לפני כן על כחצי מיליארד דולר בלבד.
הערכת שווי זו שפירסמה אפריקה ישראל, נעשתה לקראת הנפקת ענק בבורסה הראשית של לונדון (LSE). לבייב אגב, לא היה מסופק. "הנחיתי את מנכ"ל החברה, פיני כהן, להשיג שווי גבוה יותר", אמר וסיפר גם על תכנון שתי הנפקות נוספות - חטיבת המגורים בישראל שתונפק בתל אביב ועסקי הנדל"ן במזרח אירופה שיונפקו בלונדון. על פי הערכות בשוק, הנפקת חטיבת המגורים תתבצע לפי שווי של 1-1.2 מיליארד שקל ובאירופה, ינוע השווי סביב 300 מיליון דולר.
עם שלוש הנפקות ציבוריות - שתיים בחו"ל, אחת בארץ ועוד הקצאה פרטית אחת - נראה כי קופת המזומנים של אפריקה עומדת לתפוח בצורה משמעותית.
מזומנים אלו יוכלו לסייע לחברה במימון פעילויותיה השונות, כמו פעילות הנדל"ן בדרום מזרח אסיה שאליה נכנסה לאחרונה; פעילות האנרגיה המתבצעת באמצעות קבוצת אלון (26%), שמתכוונת להכפיל את פעילותה בארה"ב; ובהמשך לפעילותה הקיימת ברוסיה, ארה"ב וישראל.
רגע לפני 3 גיוסים מתוכננים מהציבור: אפריקה ישראל פונה למשקיעים פרטיים; הערכות כי תגייס עד חצי מיליארד שקל
שרון שפורר
23.4.2006 / 16:34