משבר פיננסי בטורקיה: הלירה בשפל של שנתיים; קרן המטבע הזהירה את הממשלה מחריגה תקציבית

הלירה הטורקית ממשיכה להיחלש מול הדולר והיורו. המטבע הטורקי, אשר נפל ביותר מ-20% מול היורו מאז חודש מארס, צנח אתמול ב-8%, בהמשך לנפילה של 9% בשבוע שעבר. בורסת המניות הטורקית נפלה אתמול לרמתה הנמוכה ביותר השנה, לאחר שצנחה ב-8.3% - הנפילה היומית החדה ביותר זה למעלה משלוש שנים. היום נרשם תיקון של כ-2% בבורסה.



הלירה הטורקית החלה את הצלילה ב-5 למאי וביצעה מאז פיחות של 16.5% מול הדולר ל-1.5378 לירה טורקית לדולר. לפיחות החד כמה סיבות - ירידות גדולות בשווקים המתעוררים ברחבי העולם ועלייה של 24% בגרעון של טורקיה בחודש מארס ל-3 מיליארד דולר לעומת התקופה המקבילה, עקב ירידה בתיירות ועלייה במחירי הנפט.



ב-6 למאי המליץ בנק סיטיגרופ למכור מניות טורקיות מחשש להתחלה של אינפלציה. ב-15 למאי הודיעה ממשלת טורקיה כי הבנק המרכזי לא יתערב בשערי החליפין כדי לעצור הפיחות בלירה הטורקית. שר האוצר הטורקי הודיע כי אין לפחד מהירידה בבורסה והוסיף כי הממשלה מחוייבת למשמעת פיננסית.



אנליסטים ייחסו את הירידה בשער הלירה הטורקית להמשך יציאת המשקיעים הזרים מבורסת המניות של טורקיה, על רקע הבריחה הכללית מבורסות השווקים המתפתחים, כמו גם חששות מפני התגברות האינפלציה במדינה והתרחבות הגירעון בחשבון השוטף - המסתכם בכ-29 מיליארד דולר, או 6.5% מהתוצר המקומי הגולמי (GDP) של טורקיה.



השווקים הפיננסים של טורקיה ספגו אתמול מהלומה כפולה, לאחר שקרן המטבע הבינ"ל (IMF) קראה לממשלת טורקיה לצמצם את היקף ההוצאה הציבורית כדי לצמצם את הגירעון החשבון השוטף, והזהירה את הבנק המרכזי של טורקיה כי עליו לנקוט מדיניות מטבע זהירה יותר. משלחת של הקרן נמצאת זה שבועיים בטורקיה, על רקע קביעת התנאים להלוואה בסך 10 מיליארד דולר שביקשה ממשלת טורקיה מהקרן.



אזהרות קרן המטבע הצטרפו לחששות המשקיעים כי נרשמת האטה ברפורמות מרחיקות לכת שמובילה ממשלת טורקיה בשלוש השנים האחרונות, בניסיון להתקבל כחברה באיחוד האירופי. אנליסטים העריכו כי משקיעים זרים שהזרימו השקעות לנכסים בטורקיה בשנתיים האחרונות, יוצאים כעת מהשוק.