דיין ראושר ווסלס: נוקיה הבהירה שלא תפתח מוצרים מתחרים לצ'ק פוינט ותשמור על הקשר העסקי עמה

חברת צ'ק פוינט , ענקית מוצרי האבטחה לאינטרנט ולרשתות, מקבלת היום דעה אוהדת מבנק ההשקעות דיין ראושר ווסלס. האנליסט סטיב זיגמונד מותיר את המלצתו על "קנייה חזקה", כמו גם את מחיר היעד ב-75 דולר - גבוה בכ-76% ממחירה הנוכחי.

בתום המסחר בסוף השבוע שעבר כינסה נוקיה (סימול NOK) שיחת ועידה, בה הבהירה לאנליסטים את חוזקו ויציבותו של הקשר עם צ'ק פוינט. "זו הפעם הראשונה שנוקיה מכנסת שיחת ועידה מיוחדת לעניין", אומר זיגמונד, "ויצאנו בתחושה חיובית מאוד על הקשר שבין ענקית מוצרי הסלולר לבין צ'ק פוינט".

נוקיה לא מתכוונת לפתח מוצר מתחרה לצ'קפוינט

נוקיה משווקת יחד עם מוצריה גם את פתרונות האבטחה של צ'ק פוינט, בעיקר את מוצרי ה-VPN שלה. הקשר הזה הניב, ברבעון השני השנה, מחזור בשיעור של בין 15% ל-20% מכלל ההכנסות מרישוי מוצרים ה-VPN של צ'ק פוינט. במהלך החודשים האחרונים נפוצו שמועות עקשות שנוקיה מתכוונת לפתח מוצרים שיתחרו במוצרי ה-VPN של צ'ק פוינט. האנליסט זיגמונד מעיד שאחד הדיווחים החשובים שיצאו מהשיחה הוא שנוקיה איננה מתכוונת לפתח מוצר מתחרה.

להערכה זו יש חשיבות, במיוחד לאור הפוטנציאל הגלום בשוק זה. ההערכה היא כי הוא צפוי לגדול לכ-7 מיליארדי דולרים עד 2004, מהיקף של 1.9 מיליארד בשנה שעברה. בבית ההשקעות מציינים את היתרונות המרובים של מוצרי ה-VPN של צ'ק פוינט: "הם מתאימים לפלטפורמות שונות ומשווקים באמצעות שותפים רבים", הוא אומר, ומוסיף את הערכתו שהם ממוקמים היטב בשוק בכדי להנות מהגידול החזוי שלו.

בבית ההשקעות צופים כי החברה תחווה היחלשות במכירות ברבעון השלישי, עקב חופשות הקיץ, אך שואבים עידוד מדיווחה של נוקיה כי שוק ספקי השירותים מצביע על גידול בעסקיו.

הערכות אלו מובילות את דיין רושר ווסלס להותיר את המלצת ה"קנייה חזקה", כמו גם את תחזית ההכנסות ל-2001 על 565.2 מיליון דולר. זיגמונד מעריך שההכנסות בשנה הבאה יצמחו בכ-30% להיקף של 734.6 מיליון דולר. הוא חוזה רווח של 1.3 דולרים למניה לשנה הנוכחית, שאמור לגדול בכ-23% בשנה הבאה לרווח של 1.6 דולרים. מניית צ'ק פוינט נסחרת כעת בירידה של 1.6% למחיר של 42.6 דולר, המקנה לה שווי שוק של כ-9.7 מיליארד דולר.

לצפייה בריכוז המלצות האנליסטים לחצו על הלינק "המלצות אנליסטים" שבראש העמוד